변동성 지수 VIX 하락에 베팅하는 SVIX ETF 제대로 활용하는 법

주식시장의 변동성이 확대될 때마다 투자자들은 변동성 지수(VIX)를 활용한 다양한 투자 전략에 눈을 돌립니다. 특히 최근 주목받는 상품 중 하나는 VIX를 역으로 추적하는 SVIX ETF입니다. 이 글에서는 SVIX ETF의 기본 개념부터 투자 전략까지, 그리고 콘탱고와 백워데이션과 같은 중요한 시장 개념을 함께 살펴보겠습니다.

 

SVIX ETF

 

SVIX ETF란 무엇인가?

 

 

SVIX ETF는 ProShares에서 제공하는 ETF로, S&P 500 VIX Short-Term Futures Index의 하루 성과를 역으로 추적하는 상품입니다.

 

간단히 말해, VIX 지수가 하락할 때 SVIX는 상승하고, VIX 지수가 상승하면 SVIX는 하락하는 구조를 가지고 있습니다. 따라서 주식시장의 변동성이 감소할 때 수익을 추구하는 투자자에게 적합한 상품입니다.

 

SVIX는 특히 단기적인 시장 변동성을 활용한 투자 전략에 유리하며, 장기보다는 단기 투자를 지향하는 투자자들이 많이 활용합니다.

 

 

🔍 SVIX 지수 확인 바로가기👆

 

VIX 지수란?

VIX 지수는 주식시장의 변동성을 나타내는 지표로, 흔히 "공포 지수"라고 불립니다. 시카고 옵션 거래소(CBOE)에서 제공하며, S&P 500 지수 옵션의 내재 변동성을 기반으로 계산됩니다. 시장이 불안할수록 VIX 지수는 상승하고, 안정적일 때는 하락합니다.

 

최근 몇 달간, VIX 지수는 2024년 7월의 12.46에서 8월 초 23.39로 급등하며 시장의 불안감을 반영했습니다. 이러한 변동성은 투자자들에게 새로운 기회를 제공하기도 하지만, 동시에 위험도 동반합니다.

 

콘탱고와 백워데이션: SVIX의 중요한 투자 개념

SVIX ETF 지수

 

 

VIX 선물 시장에서는 자주 콘탱고와 백워데이션 현상이 나타납니다. 콘탱고는 장기 선물 계약이 단기 계약보다 더 비싸게 거래되는 상태를 의미하며, 이는 미래의 변동성이 더 클 것으로 예상되는 상황에서 발생합니다.

 

반대로 백워데이션은 단기 계약이 장기 계약보다 더 비싸게 거래되는 상태를 의미하며, 이때 SVIX는 투자자들에게 더욱 매력적일 수 있습니다.

 

 

SVIX ETF는 백워데이션 상태에서 더 큰 수익을 올릴 가능성이 높은데, 이는 VIX 선물을 더 저렴하게 롤오버할 수 있는 기회를 제공하기 때문입니다. 따라서 시장이 백워데이션에 있을 때, SVIX에 투자하는 것이 좋은 전략이 될 수 있습니다.

 

 

SVIX ETF의 투자 전략

SVIX ETF는 주로 단기적인 시장 변동성에 대응하는 데 사용됩니다. VIX 지수가 급등한 후 하락할 것으로 예상되는 시기에, SVIX는 큰 수익을 기대할 수 있습니다. 하지만 SVIX는 매우 높은 변동성을 가진 상품이기 때문에 투자자들은 주의해야 합니다.

 

예를 들어, 2023년 팬데믹 이후 주식시장이 급격히 불안해졌을 때 VIX 지수가 급등했고, 이에 따라 SVIX는 하락했습니다. 반면, 2023년 말 경제 회복이 진행되면서 VIX 지수가 하락하자 SVIX ETF는 다시 급등했습니다. 이처럼 SVIX는 VIX 지수의 변동성을 역으로 활용하여 단기 수익을 올릴 수 있습니다.

 

 

SVIX ETF 투자 시 주의할 점

SVIX ETF는 잠재적으로 높은 수익을 제공할 수 있지만, 동시에 매우 높은 위험을 동반합니다. 특히 다음과 같은 요소를 염두에 두어야 합니다.

1. 높은 변동성: SVIX는 단기적인 가격 변동이 매우 크기 때문에, 손실 가능성도 큽니다. 단기간에 큰 손실을 볼 위험이 있으며, 이는 장기 투자자에게 부적합할 수 있습니다.
2. 레버리지 위험: SVIX는 레버리지를 활용하는 ETF로, 투자한 금액의 몇 배에 해당하는 수익이나 손실을 경험할 수 있습니다. 따라서 레버리지의 위험성을 잘 이해하고 접근하는 것이 중요합니다.
3. 콘탱고와 백워데이션: VIX 선물 시장의 구조적 특성에 따라 SVIX의 성과가 크게 달라질 수 있습니다. 특히 콘탱고 상태에서는 손실이 발생할 가능성이 더 크므로, 시장의 상황을 지속적으로 모니터링해야 합니다.

 

포트폴리오 다변화를 위한 SVIX ETF 활용

SVIX ETF는 일반적인 주식이나 채권과는 다른 움직임을 보이기 때문에, 포트폴리오에 추가함으로써 위험 분산 효과를 얻을 수 있습니다.

 

특히 시장 변동성에 대한 헤지 전략으로 활용할 수 있는데, 주식 시장이 불안정할 때 SVIX를 통해 손실을 줄이거나, 반대로 수익을 창출할 수 있습니다.

 

 

결론: SVIX ETF로 변동성 시장에서 기회를 잡아라

SVIX ETF는 VIX 지수를 역으로 추적하며, 시장의 변동성이 감소할 때 수익을 추구하는 투자자들에게 이상적인 상품입니다. 특히 시장이 안정될 것으로 예상되는 시기에는 SVIX가 큰 수익을 올릴 수 있는 잠재력을 가지고 있습니다. 그러나 높은 위험을 동반하므로 신중한 전략이 필요하며, 시장 상황을 철저히 분석한 후 투자 결정을 내려야 합니다.

 

투자자는 VIX와 SVIX의 작동 원리, 콘탱고와 백워데이션 등의 핵심 개념을 잘 이해하고, 시장의 변화에 민감하게 대응할 수 있어야 합니다. SVIX ETF가 제공하는 기회를 잘 활용하면, 단기적으로 큰 수익을 기대할 수 있습니다.

 

그러나 항상 명심할 것은, 변동성 투자는 매우 높은 리스크를 수반한다는 점입니다. 성공적인 투자를 위해서는 시장의 움직임을 예리하게 읽고, 적절한 시점에 전략적으로 접근하는 것이 필수적입니다.

 

✅함께 읽으면 좋은글

 

눈부신 수익을 보장하는 보성파워텍 주가 전망과 목표 주가 투자 분석

미국 반도체 ETF SOXX와 SOXL 투자 포트폴리오 다각화 방법

S&P SNP 500 ETF 구매 가이드 미국 한국에서 쉽고 빠르게 투자하는 법

 

---

 

01234567891011121314

투자

01234567891011121314

전망

 

📣 미국 ETF 종목 추천